业内人士称电芯出现结构性紧缺 政策驱动需求激增

业内人士称电芯出现结构性紧缺 政策驱动需求激增。今年以来，全球储能电芯市场供需格局发生显著变化，多家头部电池厂商的储能产线几乎全部满负荷运转。有头部储能集成商反馈，公司采购部门确实出现了向电芯厂催货的现象，主要是因为许多储能订单集中在4月和5月交付。

受到政策驱动、新兴市场需求爆发及算力基础设施需求激增等因素影响，电芯供需从供需错配转向局部紧缺，储能行业在供需反转中迎来新一轮发展周期。开年政策调整是最近储能电芯供不应求的主要原因。今年2月，国家发改委和国家能源局联合发布通知，规定存量项目采用“差价结算机制”，确保其收益不低于原机制电价，但需逐步缩减保障电量比例；增量项目则完全通过市场竞争确定电价。这一调整导致大量项目集中在6月1日前抢装，直接导致储能需求激增。长期来看，政策调整后通过市场化方式确定增量项目的机制电价，有利于更好发挥市场作用。

中国化学与物理电源行业协会研究员何卓新表示，全球储能电芯市场份额基本上由中国企业TOP10主导，中国企业300Ah+大容量储能电芯性价比优势突出、占比提高和量产加速，进一步加强了中国头部储能电池厂商的竞争力。市场需求持续推动头部电池厂扩产。亿纬锂能全资孙公司亿纬匈牙利获得当地政府建筑许可，在德布勒森市建立电池制造厂，此举将有效推动公司在匈牙利的建设需求，扩大动力储能电池产能规模。宁德时代也在山东东营新增40GWh电池产能，并投资5亿元新建一条产能为2GWh的生态储能Pack生产线。宁德时代有关人士认为，未来储能市场在全球范围内有不错的增长前景，公司储能产品在安全、长寿命等方面获得市场高度认可，可保持合理的利润水平。

根据上海有色网数据，2021年以来中国储能电芯和储能系统集成的产能不断增加。尽管2025年国内新增储能装机预计超110GWh，同比增速超60%，海外市场储能需求同步增长，但短期结构性的供需错配依然存在。一位储能供应商坦言，尽管公司储能业务保持较快增长，但不少订单“以价换量”，即为抢占市场份额牺牲了利润。市场竞争加剧也导致公司在新品迭代方面更为谨慎。

何卓新指出，尽管需求回暖，储能行业仍面临多重挑战，解决之道是完善市场机制，加快向市场化转变，积极培育独立储能生态，通过AI优化电力交易策略和构网型储能提升电网支撑功能，加快高安全、长寿命、低成本长时储能技术攻关力度。目前，能源转型加速技术融合，算力配套储能成为新蓝海，AI与数据中心的高速发展催生电力稳定性需求，算力中心配套储能成为刚需。宁德时代此前与投资者交流时表示，目前公司在澳大利亚、中东的数据中心配储需求较大，由于数据中心电力消耗较大且需要稳定电力，因此对于储能电池的质量要求较高，是未来优质的增量市场。业内人士认为，未来具备技术壁垒、海外渠道及全链条服务能力的企业将主导市场，推动行业迈向高质量发展。